Defi Development Corp ha presentado planes para recaudar $ 100 millones a través de una oferta privada de notas mayores convertibles para fortalecer su estrategia del Tesoro centrada en Solana como anticipación para la posible aprobación de los fondos cotizados en intercambio de Solana (ETF).
Defi Development Corp. dijo que los ingresos se utilizarán en parte para recomprar sus propias acciones a través de un acuerdo anticipado prepago con un comprador de notas, mientras que los fondos restantes se destinarán a fines corporativos generales, incluida la adquisición de más Solana (SOL) como parte de su estrategia de acumulación de activos.
La compañía, que es la primera firma que cotiza en bolsa en los Estados Unidos en seguir un modelo de tesoro con sede en Solana, anunciado El 2 de julio, las notas maduren en julio de 2030 y pagarán intereses dos veces al año.
Las notas no garantizadas se ofrecerán a compradores institucionales calificados bajo la Regla 144A de la Ley de Valores, y los compradores otorgarán la opción de comprar $ 25 millones adicionales dentro de los 13 días posteriores a la emisión inicial.
Antes de enero de 2030, la conversión en acciones de la compañía o efectivo solo se permitirá bajo ciertas condiciones. Después de eso, los titulares pueden convertir las notas en cualquier momento antes del vencimiento, con el método de liquidación determinado durante el precio.
La recaudación de fondos sigue a un revés regulatorio de junio para la empresa, lo que la obligó a retirar una presentación de registro planificada de $ 1 mil millones después de que la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) lo consideró inelegible para el formulario S-3 simplificado debido a un informe de controles internos faltantes en su presentación anual.
Esa presentación, presentada en abril, tenía la intención de recaudar capital para construir un tesoro SOL sustancial, similar a las estrategias utilizadas por las empresas que poseen Bitcoin para impulsar el valor a largo plazo a través de la participación y la apreciación de los precios.
El último aumento de capital de la compañía se produce poco después de que sus acciones cayeron un 16% el 24 de junio, lo que indica un esfuerzo por reforzar su balance y tranquilizar a los inversores a medida que crece el interés en los productos de inversión con sede en Solana.
Los lanzamientos recientes de ETF han agregado impulso al mercado. El 1 de junio, las acciones de REX y Osprey debutaron el ETF SOL + Staking ($ SSK), el primer fondo de EE. UU. Proporcionando exposición a la asignación del 40% de los activos a los productos Solana en el extranjero para cumplir con los requisitos reglamentarios.
Un día antes, la SEC aprobó el fondo digital grande de Grayscale para convertirse en un ETF, agregando exposición indirecta a Solana junto con Bitcoin, Ethereum, XRP y Cardano.
Como la SEC considera múltiples propuestas de ETF criptográficos, el movimiento de Defi Development Corp posiciona para beneficiarse de cualquier aumento en la demanda institucional de Solana. La oferta sigue sujeta a los precios finales y las condiciones del mercado, y la compañía no ha revelado cuándo se cerrará la transacción.