Coinbase, el mayor intercambio de criptomonedas de Estados Unidos, está presionando por la transparencia mientras se enfrenta a la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos (SEC) en los tribunales. La SEC se ha resistido a las amplias solicitudes de citación de Coinbase, que exigen acceso a “todos los documentos que de alguna manera se relacionen con criptoactivos”. Esta lucha legal en curso subraya la creciente tensión entre las autoridades reguladoras y la industria de las criptomonedas en rápida evolución.
Presentaciones judiciales recientes revelan las objeciones de la SEC al intento de Coinbase de obtener comunicaciones internas, incluidos correos electrónicos relacionados con criptomonedas del presidente de la SEC, Gary Gensler. La SEC ha acusado a Coinbase de operar como un corredor, una bolsa y una agencia de compensación no registrados, y afirma que los programas de participación de la bolsa violan las leyes de valores.
En respuesta a la batalla legal, la SEC afirma que ya ha proporcionado 240.000 documentos y está en proceso de revisar 117.000 adicionales en busca de información relevante. A pesar de esto, Coinbase insiste en que los correos electrónicos críticos y otros documentos del personal no encargado de hacer cumplir la ley son vitales para su defensa, particularmente en lo que respecta a la notificación justa.
Actualización: hoy @SECGov presentó su respuesta a nuestra solicitud de producir documentos importantes que muestren el registro de las opiniones inconsistentes de la SEC sobre los activos digitales y su propio alcance regulatorio. Si la SEC va a participar en una regulación sin precedentes mediante una campaña de aplicación de la ley, el… https://t.co/MxQ1omDGN3
— paulgrewal.eth (@iampaulgrewal) 5 de agosto de 2024
El llamado de Coinbase a la claridad regulatoria
Paul Grewal, director jurídico de Coinbase, criticó duramente la postura de la SEC, argumentando que las opiniones inconsistentes de la comisión sobre los activos digitales y su jurisdicción regulatoria son preocupantes. Grewal enfatizó que si la SEC tiene la intención de proceder con lo que él describe como una campaña sin precedentes de regulación mediante aplicación de la ley, lo mínimo que la agencia le debe al público es transparencia. Coinbase ha instado al tribunal a obligar a la SEC a revelar documentos clave durante el proceso de descubrimiento. El intercambio está particularmente interesado en los documentos relacionados con los tokens mencionados en la denuncia de la SEC, la evaluación de la comisión de la oferta pública de Coinbase y las declaraciones hechas por Gensler durante su mandato.
En abril, Coinbase inició su solicitud de documentos a la SEC, y luego amplió esta solicitud para incluir las comunicaciones relacionadas con las criptomonedas de Gary Gensler durante su mandato como presidente de la SEC e incluso cuatro años antes. El intercambio también buscó registros del Instituto Tecnológico de Massachusetts (MIT), donde Gensler anteriormente enseñó tecnología blockchain. Sin embargo, Coinbase informó recientemente al tribunal que ya no buscaría documentos no relacionados con el papel de Gensler en la SEC.
La SEC respondió argumentando que los documentos solicitados por Coinbase son irrelevantes para los reclamos contra el intercambio. Además, la SEC señaló que las demandas de Coinbase incluyen documentos de 17 custodios adicionales, lo que requiere nuevas búsquedas exhaustivas.
Paul Grewal también intervino en la cuestión de los activos de criptomonedas incautados, aclarando que estos activos no son fondos asignados por el Congreso. Señaló que no hay nada nuevo en la queja de la Comisión Federal Electoral (FEC), que fue presentada por un autodenominado criptocrítico y director de investigación de Public Citizen. Grewal señaló que a pesar de la falta de novedad de la denuncia, destaca el bajo umbral requerido para presentar dichas denuncias. Además, mencionó que Coinbase continúa colaborando estrechamente con las agencias federales de aplicación de la ley y sigue comprometido con su papel de apoyar las necesidades de criptomonedas del Servicio de Alguaciles, financiadas por la venta de activos decomisados al Fondo de Confiscación de Activos del Departamento de Justicia.
Grewal también abordó las preocupaciones sobre las contribuciones políticas de Coinbase, afirmando que el intercambio ha donado por igual a los súper PAC demócratas y republicanos, con $500,000 asignados a fondos de la Cámara y el Senado para cada partido en preparación para las elecciones de 2024. Esta divulgación se produce cuando se intensifica la batalla legal entre Coinbase y la SEC, y el resultado probablemente tendrá implicaciones significativas para la industria de las criptomonedas en general.
Las disputas legales de Coinbase
Sin embargo, el reciente caso es sólo la punta del iceberg de las disputas legales de la empresa. El exchange de criptomonedas Coinbase (COIN) demandó a los reguladores financieros de EE. UU., alegando que no revelaron información sobre investigaciones pasadas sobre el mercado de las criptomonedas e intentaron bloquear el acceso de la industria de las criptomonedas a los servicios bancarios.
Coinbase, en asociación con la consultora History Associates Inc., presentó demandas hace un mes en el Tribunal de Distrito de EE. UU. para el Distrito de Columbia contra la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) y la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC), acusando también a las agencias. de retener información crucial y no responder a las solicitudes de la Ley de Libertad de Información (FOIA) de Coinbase.12
Las quejas alegan que los reguladores, incluidos la SEC, la FDIC y la Junta de la Reserva Federal, han utilizado diversas herramientas para sofocar la industria de activos digitales durante casi dos años. Las solicitudes no respondidas de la FOIA buscaban información sobre la opinión de la SEC sobre la transición de Ethereum a un mecanismo de consenso de prueba de participación, así como detalles de investigaciones cerradas sobre individuos y entidades asociadas con el mercado de criptomonedas, según las quejas.
Coinbase ha criticado las denegaciones de estos documentos por parte de la SEC, que han sido rechazadas citando un daño potencial a los procedimientos de ejecución activos, como obstructivas y contrarias a la intención de la FOIA.
La queja de Coinbase contra la FDIC también aborda las “cartas de pausa” enviadas a las instituciones financieras que la FDIC supervisa, que supuestamente tenían como objetivo detener las actividades relacionadas con las criptomonedas, enmarcando las cartas como parte de un plan más amplio para aislar a las empresas de activos digitales de los servicios bancarios. Si bien la SEC ha tomado varias acciones contra la industria de la criptografía en los últimos años, ha habido signos recientes de un enfoque menos antagónico.